映象財(cái)經(jīng)

　　牛市賺錢效應(yīng)引貸款消費(fèi)潮流走熱 汽車金融暗藏重復(fù)貸款“黑洞”。

　　“今年以來貸款買車的活躍起來了，不少車主都是貸款買豪車。”廣州某品牌4S店負(fù)責(zé)人這樣對(duì)廣州日?qǐng)?bào)記者透露。據(jù)了解，目前貸款買車的比例占到購(gòu)車人數(shù)的一半。不少消費(fèi)者表示，先付三成首付，剩下的資金可以用來做其他用途，而目前大多數(shù)消費(fèi)者是用來炒股。但據(jù)記者了解，目前汽車金融看起來非常穩(wěn)健，但事實(shí)上已成為一個(gè)貸款“黑洞”，風(fēng)險(xiǎn)主要在于抵押率方面，甚至出現(xiàn)“一車四吃”現(xiàn)象。

　　案例

　　在廣州某金融企業(yè)的劉小姐最近買了一輛知名品牌的豪華SUV，凈車價(jià)不到50萬，首付三成，廠商有幾萬元的優(yōu)惠，加上各種費(fèi)用之后，首付大約需要15萬元，剩下的七成，即35萬元?jiǎng)t選擇了三年月供。劉小姐表示，雖然一次性付款自己也可以承擔(dān)，但現(xiàn)在股市這么火，自己的資金不想全部一次在購(gòu)買汽車上消費(fèi)掉，剩下的七成車款，劉小姐表示計(jì)劃用股市賺來的錢支付。據(jù)悉，目前劉小姐一個(gè)月大約2萬元的工資，而在火爆股市的吸引下，劉小姐計(jì)劃把每個(gè)月的工資全部投入到股市中，希望用股市賺來的錢支付剩下的七成車款。

　　記者調(diào)查

　　4S店：提供貸款消費(fèi)可以增加銷售量

　　廣州日?qǐng)?bào)記者走訪發(fā)現(xiàn)，貸款買車在汽車銷售行業(yè)比較普遍，而今年以來，隨著股市的火爆，更多的消費(fèi)者都選擇了汽車金融消費(fèi)，特別是在高檔汽車品牌中，貸款買車的消費(fèi)者占到了購(gòu)車的一半，甚至六七成。

　　據(jù)某知名汽車品牌4S店的一位負(fù)責(zé)人表示，很多汽車品牌都提供貸款消費(fèi)，一般都是首付3成，而汽車金融的來源，一個(gè)是廠商自己提供的貸款，一個(gè)就是幫助消費(fèi)者從銀行貸款。這位負(fù)責(zé)人表示，相比而言，汽車廠商提供的汽車貸款要比銀行的條件寬松一些，對(duì)一些急于貸款的消費(fèi)者有優(yōu)勢(shì)。而由于貸款消費(fèi)降低了消費(fèi)者購(gòu)買汽車的進(jìn)入門檻，因此吸引了大量消費(fèi)者選擇貸款消費(fèi)。該負(fù)責(zé)人表示，汽車金融對(duì)拉動(dòng)汽車銷量有非常大的促進(jìn)作用，對(duì)4S店完成銷量任務(wù)很有幫助，因此目前眾多品牌的4S店都會(huì)提供汽車金融服務(wù)。

　　業(yè)內(nèi)揭秘：“一車四吃”重復(fù)貸款 杠桿率能達(dá)到兩倍

　　“汽車金融看起來非常穩(wěn)健，但事實(shí)上已成為一個(gè)貸款黑洞，風(fēng)險(xiǎn)主要在抵押率方面。”廣東南方金融創(chuàng)新研究院高級(jí)研究員石向陽表示，汽車金融目前存在 “一車四吃”現(xiàn)象，如果所有貸款渠道用盡，杠桿率可達(dá)2倍，也就是說，一部市價(jià)40萬元的汽車，最終可以拿到80萬元的貸款。

　　記者了解到，所謂的“一車四吃”，其實(shí)是對(duì)同一輛車進(jìn)行重復(fù)貸款，“一般來說，在購(gòu)車時(shí)，4S店可以給用戶做到無抵押分期車貸，在辦無抵押貸款的同時(shí)，可在幾家銀行同時(shí)申請(qǐng)車輛相關(guān)的大額信用卡，車到手后，可以向民間金融公司申請(qǐng)裝GPS不扣押車輛的貸款，最后還可以向民間金融公司去做扣押車的貸款。越靠前的貸款方式，車輛價(jià)格越高，就能貸到越多款項(xiàng)，車貸一般做四五十萬以上的車，到最后的抵押車貸那一步，基本上貸款公司也知道壞賬可能性大，三四十萬元的車只能給三四萬元貸款，貸款月息甚至可能高達(dá)五分到六分，最終多以收車告終。”石向陽表示。

　　行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)：部分民間金融公司車貸壞賬率較高

　　“車貸這塊已經(jīng)有點(diǎn)做爛了，部分公司的壞賬率可能達(dá)到40%以上。”365金融總經(jīng)理李直中對(duì)記者表示，目前對(duì)于民間金融，尤其是P2P網(wǎng)貸平臺(tái)而言，車貸行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)確實(shí)已經(jīng)凸顯。其對(duì)記者介紹，其公司本身做押車業(yè)務(wù)，抵押率大概在評(píng)估價(jià)的七成左右，評(píng)估價(jià)是根據(jù)二手車市場(chǎng)上的價(jià)格來定的，在押車以外，還會(huì)以企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況，回款狀況作為參考，“一旦出現(xiàn)壞賬，首先是處理抵押的車，其次會(huì)考慮其他還款來源。”

　　記者從業(yè)內(nèi)了解到，目前民間金融對(duì)于車貸的支持主要是以押車和GPS定位為主，風(fēng)控手段簡(jiǎn)單，一旦客戶無法還上錢，如果客戶愿意配合，車輛可以以評(píng)估價(jià)在二手市場(chǎng)賣出，而一旦客戶不配合，車輛變現(xiàn)將遇到麻煩，只能處理，價(jià)格很低，可能僅能達(dá)到評(píng)估價(jià)的五成以下，甚至兩到三成。

　　多企業(yè)涉足汽車金融

　　龐大的市場(chǎng)空間還是吸引眾多的企業(yè)進(jìn)入到汽車金融領(lǐng)域，4月29日，明鏵融資租賃與國(guó)際打車軟件Uber（優(yōu)步）、廣物汽貿(mào)簽署三方戰(zhàn)略合作協(xié)議，希望搭建“互聯(lián)網(wǎng)+金融+汽車”的模式。

　　在民間金融方面，車貸還有諸多形式，各種押車貸款、GPS定位等貸款方式層出不窮。汽車金融的“正規(guī)軍”也發(fā)展迅速。截至去年年底，中信銀行、光大銀行等多家銀行都成立了汽車金融中心，各種股權(quán)形式的汽車金融公司也達(dá)到了18家。文/記者潘彧、段郴群